到了七星潭，有很多人都會有一個疑問，「潭」在哪裡呢？其實現在的七星潭是指那美麗的海灣。而之所以這個區域會就做七星潭，是有原因的。

七星潭原來的位置並不在海邊，而是在花蓮機場一帶。其地名最早出現在夏獻綸所編著的「台灣輿圖並說台灣後山總圖」一畫中。這幅圖，是清代有關台灣後山地區的地圖。在圖中標示的七星潭地區為低漥的溼地，有數個大小不一的湖泊，所以將該地稱為「七星潭」。

在1936年，日本人在原七星潭地區興建「沿海飛行場」，將原七星潭的居民們遷至現在的海灣一帶，並將部分湖泊填平。而遷至海灣一帶的居民，因為習慣，仍自稱是「七星潭人」。所以現在所謂的七星潭，是指海灣一帶，也因此，在七星潭是找不到潭水的。

如果，要找潭水的話，遺留下來的也只剩花蓮師院中的涵翠湖，和機場內的兩個小池塘。

至於「七星」這個名字，也有一個傳說。因為在以前，到了晚上天氣好的時候，沒有光害，就能看到滿天的星星。也因為到這裡看北斗七星最為清楚，所以稱為「七星」，加上四周圍的潭水，就和稱為「七星潭」了！